ドル・円オプション市場で変動率は低下。リスク警戒感を受けたオプション買いが後退した。
リスクリバーサルも円コールスプレッドが縮小。ドル・円下値をヘッジする目的の円コール買いが後退した。
■変動率
・1カ月物7.29％⇒6.58％ （08年10/24＝31.044％）
・3カ月物7.25％⇒6.72％（08年10/24＝31.044％）
・6カ月物7.63％⇒7.33％（08年10/24＝25.50％)
・1年物7.38％⇒7.17％（08年10/24＝20.00％、21.25％=98年10月以来の高水準）
■リスクリバーサル（25デルタ円コール）
・1カ月物＋1.78％⇒＋1.44％（08年10/27=+10.90％）
・3カ月物＋2.50％⇒＋2.28％（08年10/27=+10.90％）
・6カ月物＋3.06％⇒＋3.01％（08年10/27=+10.71％）
・1年物＋3.04％⇒＋2.91％（08年10/27=+10.71％）